FXマーケット・エグゼクティブディーリングの市場論

A社は金利先物を売却しておきます。エグゼクティブディーリングによると、12月になり、懸念していたように金利が上昇しました。

銀行からの借入金利は予定していたよりも、1%も高くなりました。

しかし、これを反映して金利先物価格は、金利1%に相当する1.00下落しました。

そこで、A社は売ってあった金利先物を買い戻し、買戻しにより価格下落分が利益となりました。エグゼクティブディーリングによると、借入れそのもののコストは高くなりましたが、その上昇コストを金利先物取引で埋めることができ、両取を合わせて考えれば、金利上昇リスクは回避できたことになります。

逆に金利下落リスクを回避するためには、金利先物を買っておきます。